Финансы и риски.

Аutobi.ru

Анализ финансового состояния

Результаты данной таблицы показали, что:

1. Движение денежных средств в текущей деятельности предприятия имеет отрицательный результат, превышение оттока над притоком 8075тыс.руб.

2. Инвестиционная деятельность за 2001 год составила 5890тыс.руб.

3. Результаты финансовой деятельности в текущем году -115тыс.руб.

В целом можно характеризовать деятельность предприятия как отрицательно влияющую на финансовое состояние и платежеспособность АО «Прогресс» и говорить о несбалансированности денежных потоков предприятия в текущем году.

График движения денежной наличности АО «Прогресс» за 2001 год

Показатели

тыс.руб.

Денежные поступления

376590

Денежные выплаты

378890

Чистые денежные средства

-2300

Остаток наличности на начало года

3050

Остаток наличности на конец года

750

Налицо превышение отрицательных денежных потоков над положительными на сумму 2300 тыс. руб. (378890 – 376590), эта сумма покрывается за счет наличия достаточной суммы денежного остатка в начале отчетного года.

Таким образом, предприятие в данном отчетном году смогло рассчитаться по своим обязательствам за счет инвестиционной деятельности, привлечения кредита, разницы авансовых платежей поступивших и направленных, а также за счет остатка денежных средств с прошлого года.

Бизнес в любой сфере деятельности начинается с определенной суммы денежной наличности, за счет которой приобретается необходимое количество ресурсов, организуется процесс производства и сбыт продукции. Капитал в процессе своего движения проходит последовательно три стадии кругооборота: заготовительную, производственную и сбытовую.

Рис.1. Стадии кругооборота капитала

Задержка движения средств на любой стадии ведет к замедлению оборачиваемости капитала, требует дополнительного вложения средств и может вызвать значительное ухудшение финансового состояния предприятия.

Дадим оценку эффективности использования капитала предприятия, для этого вычислим ряд показателей:

Таблица 10

Расчет эффективности использования оборотного капитала

Показатель

Предыдущий год

Анализируемый год

1

2

3

1. Выручка от реализации, тыс.руб.

258600

262000

2. Среднегодовые остатки оборотных активов, тыс.руб.

26435

26400

3. Оборачиваемость в днях (с точностью до 0,1 дня) Д=360

36,8

36,3

4. Коэффициент оборачиваемости (с точностью до 0,001).

9,782

9,924

Результаты факторного анализа оборачиваемости

5. Коэффициент оборачиваемости при объеме реализации анализируемого периода и среднегодовых остатках предыдущего года

-

9,911

6. Влияние на изменение коэффициента оборачиваемости:

а) объема реализации (п.5 гр.2 – п.4 гр.1), тыс.руб.

б) среднегодовых остатков оборотных активов (п.4 гр.2 – п.5 гр.2), тыс.руб.

х

х

0,129

0,013

7. Ускорение (-), замедление (+) оборачиваемости в днях

х

-0,5

8. Сумма высвобождения (-), привлечения (+) оборотных активов в результате изменения оборачиваемости (п.3 гр.2 – п.3гр.1) х п.1гр.2/360, тыс. руб.

х

-363,889

Перейти на страницу: 8 9 10 11 12 13 14 15 16